Nogueira, José Manuel Barros PinheiroSebastião, Helton Admir Alves2025-08-052025-08-052023-06-122025-08-08http://hdl.handle.net/10400.26/58328A presente dissertação, pretende oferecer um estudo sobre a análise ao Investimento em Exchange Traded Funds que prosseguem o Investimento Socialmente Responsável (SRI), sendo uma temática que tem vindo a adquirir um crescente interesse no contexto do mercado financeiros em específico no mercado de capitais. Para isto procedemos à exploração dos conceitos e sua evolução histórica, procura-se teoria para segmentação de uma análise com o objetivo de avaliar a performance, da eficácia e eficiência do Investimento em Exchange Traded Funds (ETF), que prosseguem os objetivos do Investimento Socialmente Responsável preconizados pelas Nações Unidas (UN). Para alcançar os objetivos propostos foi feita uma investigação centrada na análise dos ETF’s, para verificar a performance individual com o índice de referência SPY e identificarmos qual dos ETF’s apresentam melhor performance com uma periodicidade de dados diários da amostra, para os ETF’s que foram obtidos na base de dados Yahoo Finance com uma seleção aleatória dos ativos que demostraram melhores resultados que vai de 27 de novembro de 2001 à 30 de novembro de 2021, totalizando vinte anos, utilizando a estatística descritiva e o índice de Sharpe que é a medidas de avaliação de desempenho. Neste âmbito constatou-se que a estratégia usada para análise se observa que o nível de confiança foi estatisticamente significativo com um grau de significância inferior ao intervalo de confiança 0,05 e 0,01 em quase todos. Os resultados deste estudo mostram que a estratégia de média variância, estratégia mínima variância e a maximização do rácio de Sharpe apresentam resultados superiores nos períodos em análise que superando o índice de referência SPY, exceto a estratégia ingénua que apresenta resultados inferiores em todos os períodos em análisepormaster thesis203494385